平安银行也积极响应，通过不断提升客户对挂钩LPR贷款及衍生品的认知和了解，结合市场利率变化情况，在LPR形成机制改革后迅速落地挂钩LPR的人民币贷款及利率互换产品，帮助客户降低融资成本，同时提供风险对冲方案，一度在利率互换和标准债券远期活跃交易商排名市场第一。
“LPR利率互换业务将实现银企双赢。”浙商银行金融市场部相关负责人向记者分析表示，对实体企业而言，在利率市场化形势下获得降低融资成本的机会，并运用先进的风险管理工具管理自身利率风险。对银行而言，进一步丰富了综合服务客户的手段，并为优化自身资产负债结构、应对利率市场化积累了经验。
随着LPR利率互换业务的增多，为满足市场成员对于LPR利率互换的估值需求，全国银行间同业拆借中心从9月2日起发布LPR利率互换曲线和利率互换估值。
据悉，LPR利率互换曲线包括LPR1Y（季付）利率互换曲线、LPR5Y（季付）利率互换曲线。LPR1Y（季付）的标准期限包括6M、9M、1Y、2Y、3Y、4Y、5Y、7Y、10Y，LPR5Y（季付）的标准期限包括6M、9M、1Y、2Y、3Y、4Y、5Y、7Y、10Y，利率互换曲线于12:10、16:40各发布一次。每类曲线发布报买、报卖和均值三条曲线。
9月3日，中国外汇交易中心公布数据显示，当日共有16家机构达成65笔以LPR为标的的利率互换，名义本金31.6亿元。通过全国银行间同业拆借中心自主研发的利率互换新交易机制X-Swap系统达成27.5亿元，占比87%。合约标的以LPR1Y为主，成交期限覆盖6M至5Y。机构类型覆盖大型商业银行、股份制银行、城商行、外资行、证券公司等。
“利率互换的选择是根据参与主体的利率判断和需求而定，并非是固定利率换为浮动利率，也可以正好相反。”兴业银行首席经济学家鲁政委表示，未来LPR利率互换交易的操作会更加丰富，参与主体也将更加多元。
LPR对银行收入影响有限
随着LPR相关避险产品交易的升温，引发了市场对改革给银行带来不小影响的猜想。因为贷款利率直接影响着银行最主要收入——由存贷利差产生的利息收入。
至于LPR对接下来银行利息收入的影响，各家银行其实都早已做出了测算。同时对于第一批LPR报价行来说，该机制在各家银行运行已久，因此他们应对起新的LPR机制显得更加从容。银行大多表示“已经做好准备，影响不大”。
建设银行首席财务官许一鸣在该行中期业绩发布会上表示，LPR改革对建行的影响不会太大，预计下半年将影响建行净息差1-2个BP，大概影响建行不到一个亿的利息收入。“如果将存量贷款也考虑上，明年对净利息收入影响的规模可能比今年大一些。”他说。
中信银行行长方合英也在该行中期业绩会上介绍称，如果以贷款端单边变动的角度来看，LPR对审计的影响有限。根据他们的测算，LPR今年对该行利差收入的影响为1.7亿元。
工行也表示影响有限。“LPR对工行净息差水平有影响，但影响有限。”工商银行行长谷澍在业绩发布会上表示，工行从2013年LPR集中报价制度启动开始，就开始在行里应用LPR定价，上半年工行新发放贷款的48%是用LPR定价的，超1.4万亿元。上半年，工行实现客户存款超过1.72万亿元，成本是1.53%，处于较低水平，而且活期存款的增量占比超过60%。因此，LPR定价对工行的影响有限。
同样，LPR形成机制改革在今年对农行财务方面的影响不大。农业银行副行长张克秋在业绩发布会上透露，这是经过测算及压力情景测试得出的结果。“明年农行会在服务实体经济、降低实体经济融资成本的基础上确保财务收支在同业可比的合理区间。另外，从目前情况看，客户对政策调整的反应较为平稳，可接受程度比想象中更高一些。”张克秋说。
数据显示，工行、建行、农行新发放贷款中运用LPR的比例分别为48%、56%及50%以上。中行未直接披露LPR在新增贷款中的运用情况，但中行副行长吴富林表示，中行将加强产品创新，提升金融服务的收入，努力提高非利息收入的贡献，降低对利息收入的过度依赖，保持效益的稳步增长。
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详解LPR
LPR全称Loan Prime Rate，即贷款基础利率，是金融机构对其最优客户执行的贷款利率。LPR起源于美国的最优惠利率，即Prime Rate。1929年美国大萧条时期，经济恶化，企业大量倒闭，信誉良好的企业非常少，但银行业资金过剩，部分商业银行开始有意降低信贷标准，并压低贷款利率，把一些资质差的企业纳入贷款目标客群，引发了恶性竞争，使银行业的不良贷款率进一步恶化，造成不少银行纷纷倒闭。为防止恶性竞争，美国出台了相关法规，其中有一条就是最优贷款利率（Prime Rate）。20世纪70年代以后，随着直接融资市场发展，大型企业可以通过直接从票据市场融资，银行面临的竞争加剧，Prime Rate的底线才被逐步突破。如今，美国的Prime Rate主要用于中小企业贷款、个人住房贷款及消费贷款等对银行依赖较强的资金业务的定价基准。
